Micron práve zafixoval ceny svojich pamätí na 5 rokov

Micron si zafixoval vysoké ceny pamätí na ďalšie roky. Podľa článku ide o 16 strategických zákazníckych dohôd, ktoré majú veľkým odberateľom garantovať dodávky pamätí, ale zároveň im nastavujú minimálne odbery a cenové pásma. Zákazníci sa podľa Reuters zaviazali k finančným záväzkom v hodnote 22 miliárd dolárov, vrátane záloh a podobných garancií.

Ceny budú vysoké, ale stabilné

Pointa je v tom, že Micron využíva súčasný nedostatok pamätí spôsobený AI boomom a dátovými centrami. Dohody majú byť väčšinou päťročné, s modelom take-or-pay, teda zákazník platí za dohodnuté objemy aj v prípade, že by ich nakoniec nepotreboval. Ceny majú mať strop aj dno, pričom minimálna cena má Micronu stále garantovať veľmi vysoké marže.

Pre Micron je to spôsob, ako si z historicky cyklického trhu s pamäťami spraviť stabilnejší biznis. Namiesto toho, aby ceny DRAM a NAND prudko padali pri prebytku výroby, veľká časť budúcej produkcie bude už dopredu zazmluvnená za výhodných podmienok. Firma priamo tvrdí, že tieto viacročné dohody majú zvýšiť predvídateľnosť jej finančných výsledkov.

Horšia správa je to pre PC trh. Ak veľkí zákazníci z AI, dátových centier, automobiliek a spotrebnej elektroniky blokujú kapacity na roky dopredu, bežné RAM, VRAM a SSD môžu zostať drahé dlhšie, než sa čakalo. Reuters uvádza, že Micron očakáva napäté dodávky minimálne do roku 2027.

Micron to komentuje:

"Naši zákazníci si uvedomujú, že nedostatok pamäte a úložiska bude potrebovať značný čas, kým sa zlepší. Aj keď očakávame, že dodávky v odvetví sa v roku 2028 postupne zlepšia, momentálne nemáme prehľad o tom, kedy bude ponuka pamätí schopná dobehnúť rastúci dopyt."

Ale je tu aj konkurencia

Zjavne toto už Microsoft alebo Apple vedia a preto dnes zdražovali. Ale teraz, keď odsunieme Micron mimo obraz, čo na to ďalší výrobcovia? Nové čínske továrne? Niektoré firmy tie 5-ročne zmluvy zrejme aj oľutujú, ale aktuálne nemali na výber.